| 지표 | 값 | 1일 | 60일 | 추세 | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| KOSPI | 7,284.41 | +7.01% | +17.0% | |||||
| KOSPI 200 | 1,163.90 | -2.74% | +27.0% | |||||
| USD/KRW | ₩1,488.90 | -0.59% | +0.7% | |||||
| WTI | $79.82 | +0.60% | -10.9% |
당일 매크로 수치는 피드 검증 실패로 해석에서 제외한다. 반도체 대형주 SK하이닉스·삼성전자가 각각 -11.53%·-8.77% 하락하는 가운데 외인 수급 방향은 가격과 비동조적인 흐름이 관찰된다. SK하이닉스는 유상증자 또는 주식관련사채 발행결과 자율공시(2026-07-15) 이후 급락하였으나 3일 누적 외인 순매수 1조995억원(매수 방향)이 포착됐으며, 이는 가격 하락과 외인 매수 방향 분리라는 점에서 페르소나 ★★★ 디커플링 신호의 인접 상태로 분류된다. 현대차는 거래량 수축(z-score -0.93) 동반 -2.07% 하락 중 외인 당일 순매수 430.7억원·3일 누적 780.6억원이 확인됐으며, 시스템이 ‘국내 패닉 / 외인 매수’ 디커플링으로 분류한 이 구조는 페르소나 ★★★ 신호의 정량 발현 조건을 충족하는 것으로 관찰된다.
60일 종가 시계열:
트리거: 가격 -11.53% · 외인 3일 +10995억 · 공시: 유상증자또는주식관련사채등의발행결과(자율공시)
유상증자 또는 주식관련사채 발행결과 자율공시(2026-07-15) 직후 당일 -11.53% 하락은 희석 우려가 주요 매도 동인으로 해석된다 (추론 — 공시 시점과 낙폭의 동조성). 그러나 3일 누적 외인 순매수 1조995억원(2026-07-14~16, 매수 방향)은 가격 하락과 외인 매수의 방향 분리를 형성 중이며, 거래량 z-score -0.12(정상 수준)가 낙폭 대비 거래 밀도를 낮게 유지한 점도 단기 충격 성격을 시사하는 단서로 관찰된다 (추론). 다음 검증 포인트는 조달 자금의 집행 목적(HBM capex·M&A·운전자본)이 페르소나 ROIC/WACC 기준에서 정당화 가능한지이며, 희석의 구조적 재평가인지 단기 매도 충격인지는 3~4분기 추적에서 판별될 것으로 본다.
60일 종가 시계열:
트리거: 외인-국내 디커플링 · 외인 3일 +781억
거래량 z-score -0.93의 수축된 시장에서 -2.07% 하락, 동시에 외인 당일 순매수 430.7억원·3일 누적 780.6억원(2026-07-14~16)이 관찰된다. 시스템이 ‘국내 패닉 / 외인 매수’로 분류한 이 구조는 페르소나 ★★★ 신호 — 가격 하락 중 외인·국내 자금 방향 분리 — 의 정량 발현 조건을 충족하는 것으로 해석된다. 단, 현재 시점에서 외인 매수가 추세적인지 단발성인지는 결정적이지 않으며, 5일 누적 방향 유지 여부가 다음 검증 포인트로 설정된다.
60일 종가 시계열:
트리거: 공시: [기재정정]임원ㆍ주요주주특정증권등소유상황보고서 · 가격 -8.77%
당일 -8.77%, 거래량 z-score -0.54의 거래량 수축 하락이 관찰된다 — 낙폭 대비 거래가 얇은 구조는 매도 주체 규명을 어렵게 한다. 공시된 ‘[기재정정]임원·주요주주특정증권등소유상황보고서’는 절차적 정정 공시 유형으로, 당일 낙폭의 직접 동인으로 보기 어렵다 (추론 — 공시 유형 선례). 외인 수급 데이터가 이번 트리거셋에서 미포착되어 페르소나 ★★★ 신호(외인·국내 디커플링) 판별에 핵심 변수가 누락된 상태이며, 확인되지 않음으로 둔다.
반도체 ↓ 자동차 →
트리거: 가격 변동 5건 + DART 공시 6건 + 외인 수급 4건 + 디커플링 1건 목적: 본 노트는 매수·매도 권고가 아닌 공개 관찰 기록. 가설·검증 중심 (페르소나 §5 owner mindset + 학술 톤). 4종 트리거 모두 활성: 가격(3.1)·외인 수급(3.2)·DART 공시(3.3)·디커플링(3.4).